【目次】
①インティメート・マージャーIPOの基礎情報
②ビジネスモデル解説（執筆＝株価プレス管理人）【10/9更新】 ※一部有料会員限定
③IPOジャパン編集長 西堀敬 氏のコメント 【10/７更新】 ※有料会員限定
- 会社名
- 株式会社インティメート・マージャー
- コード
- 7072
- 市場
- マザーズ
- 業種
- サービス業
- 売買単位
- 100株
- 代表者名
- 代表取締役社長 簗島 亮次 ／1984年生
- 本店所在地
- 東京都港区六本木三丁目5番27号
- 設立年
- 2013年
- 従業員数
- 37人 (2019/08/31現在)（平均33.42歳、年収563.1万円）
- 事業内容
- データマネジメントプラットフォームの提供、データ活用コンサルティング
- URL
- https://corp.intimatemerger.com/
- 株主数
- 9人 （目論見書より）
- 資本金
- 150,000,000円 (2019/09/17現在)
- 上場時発行済み株数
- 2,660,000株（別に潜在株式663,250株）
- 公開株数
- 299,000株（公募260,000株、オーバーアロットメント39,000株）
- 調達資金使途
- 教育採用費、人件費
- 連結会社
- なし
- スケジュール
- 仮条件決定：2019/10/02→1,700～1,900円に決定
- ブックビルディング期間：2019/10/04 - 10/10
- 公開価格決定：2019/10/11→1,900円に決定
- 申込期間：2019/10/15 - 10/18
- 払込期日：2019/10/23
- 上場日：2019/10/24→初値4,000円
- シンジケート ※会社名をクリックすると外部サイトへ飛びます
- 主幹事証券：みずほ証券
- 引受証券：
SMBC日興証券 (SMBC日興証券の詳細記事はこちら)
- 引受証券：SBI証券
(SBI証券の詳細記事はこちら)
- 引受証券：
マネックス証券 (マネックス証券の詳細記事はこちら)
- 引受証券：いちよし証券
- 引受証券：岩井コスモ証券
- 引受証券：岡三証券 (岡三証券の詳細記事はこちら)
- 引受証券：香川証券
- 引受証券：極東証券
- 大株主
- (株)フリークアウト・ホールディングス 1,692,700株 55.26%
- 簗島亮次 540,500株 17.64%
- (株)電通 300,000株 9.79%
- MICイノベーション4号投資事業有限責任組合 128,550株 4.20%
- YJ2号投資事業組合 100,000株 3.26%
- 久田康平 63,950株 2.09%
- (株)新生銀行 50,000株 1.63%
- アイビス新成長投資事業組合第5号 42,900株 1.40%
- SMBCベンチャーキャピタル4号投資事業有限責任組合 42,900株 1.40%
- みずほ成長支援第3号投資事業有限責任組合 42,850株 1.40%
- 業績動向（単位：百万円）売上高 営業利益 経常利益 純利益
- 2017/9 単独実績 1,366 141 141 96
- 2018/9 単独実績 1,646 81 84 41
- 2019/6 単独3Q累計実績 1,639 143 141 96
- ロックアップ情報
- 指定された株主は上場後90日目の2020年1月21日までは普通株式の売却ができず（例外あり）
- 調達額（公開株数×公開価格）
- 5億6810万0000円（299,000株×1,900円）
- 潜在株数（ストックオプション）
- 663,250株
- ビジネスモデル解説（執筆＝株価プレス管理人）
- インティメート・マージャー＜7072＞は自社のインターネットマーケティングツールを活用した、マーケティングサービスを提供する会社である。
インターネットの広告配信サービス事業を手掛けるフリークアウトHD＜6094＞が、株主シェア55%を持つ親会社となっている。
(画像=新株式発行並びに株式売出届出目論見書)
■事業内容詳細
同社は創業以来蓄積してきたオーディエンスデータ（閲覧履歴などの来訪するブラウザが保有する情報全般）により構成されている、独自のデータマネジメントプラットフォーム「IM-DMP」を用いて、データの活用によりクライアント企業（広告主）のオンライン・オフライン双方のマーケティングを支援する事業を展開している。
IM-DMPを利用することで、マーケティングを行う企業に対し、同社が保有する莫大なデータの中から、より広告効果が高いと見込まれる消費者の抽出やターゲティングが可能である。
IM-DMPはデモグラフィックデータ（性別、年齢、関心事項等）、ジオグラフィックデータ（居住地域等）、サイコグラフィックデータ（趣味、嗜好、興味、関心事項等）等の属性情報を集積することで、Webブラウザの各ユーザーの特徴がより鮮明になっている。IM-DMPを利用することで、適切なターゲットに、適切なタイミングで、適切なマーケティング手法によりアプローチができる。尚、各属性情報には個人情報は含まれない。
(画像=新株式発行並びに株式売出届出目論見書)
●IM-DMPを活用した提供サービスの内容
同社はIM-DMPを活用して具体的には下記のサービスを提供している。
・データ活用コンサルティングサービス
・非マーケティング領域でのデータ活用サービス
IM-DMPを活用することで、顧客（クライアント企業）はリターゲティング（過去に広告主Webサイトを訪れたことのあるユーザーに対して再度広告を表示させる手法）の効率化や、今までアプローチできていなかった新規顧客向けのターゲティングが可能である。
同社はIM-DMPを利用したいクライアント企業に対し、効果的な広告配信を行うためのコンサルティングに加え、IM-DMPで保有するデータを使った広告配信までワンストップで行うサービスも提供している。同社がIM-DMPを用いて潜在顧客の特定を行い、広告配信・運用まで行うことで、潜在顧客の絞り込みにより、精度の高い広告配信ができる。
またインターネット上のマーケティングのみならず、新聞の折り込みチラシやポスティングなど、効率的なオフラインマーケティング施策も可能である。
IM-DMPの活用領域はデジタルマーケティング分野に限られないため、今後は金融分野、人材分野など、様々な分野へのソリューション提供を行う計画となっている。
(画像=新株式発行並びに株式売出届出目論見書)
(画像=新株式発行並びに株式売出届出目論見書)
■業績推移
2016年9月期 売上高7.5億円、経常利益0.8億円、当期純利益0.5億円
2017年9月期 売上高14億円、経常利益1.4億円、当期純利益1.0億円
2018年9月期 売上高16億円、経常利益0.8億円、当期純利益0.4億円
2019年9月期（予想） 売上高21億円、経常利益1.3億円、当期純利益1.0億円
順調に増益を重ねており、今期（2019年9月期）は売上高20億円を突破の予想である。ただし利益額は売上程伸びておらず、公開申請決算期の2018年9月期の経常利益は0.8億円に留まる。2019年9月期の経常利益は1.3億円の予想であり、対前年同期比で増益ではあるものの、2017年9月期の経常利益（1.4億円）を若干ながら下回る。
2019年9月期についてQ3時点で、売上高16億円、経常利益1.4億円であり、通期予想に対する進捗は順調である。
■財務状況
2018年9月期末時点で、資産合計8.2億円に対し純資産合計5.3億円、自己資本比率64%となっている。
借入金なく現預金3.5億円を有しており、また現預金と売掛金（3.5億円）で資産の85%を占めていることから、財務状態に対し特段の懸念事項はない。
■資金使途
IPOにより4.9億円の資金調達を行い、下記の使途を予定している。
・新規採用人員の教育採用費及び人件費 6.7億円
手持ち資金と調達資金を合わせた6.7億円を、商品開発を行うための開発人員の増強、法人営業人員の増強に投じる計画である。
■株主構成
フリークアウトHD＜6094＞が、株主シェア55%の筆頭株主であり親会社。簗島社長は第2位株主（株主シェア17%）である。また第3位株主は電通（4324：同18%）である。
VCとしてMICイノベーション4号投資事業有限責任組合（同4.2%）、YJ2号投資事業責任（同3.3%）他、合計5名義が株主となっており、VC比率は12%。尚、また金融機関として新生銀行が株主シェア1.6%の株主となっている。VCの殆どがIPO後90日もしくは株価1.5倍のロックアップ契約を締結。
尚、IPO後も引き続きフリークアウトHDが筆頭株主となる。
■まとめ
